Quelles différences entre un livret A et une assurance-vie ?

Epargnissimo vous explique tout ce qu’il faut savoir sur les différences entre un livret A et une assurance-vie.

Le livret A et l'assurance-vie sont deux produits d'épargne populaires en France. Bien qu'ils présentent des similitudes, ils ont également des différences importantes. Voici un comparatif de ces deux produits.

Quelles sont les caractéristiques du livret A ?

Le livret A est un livret d’épargne réglementé dont le taux de rendement et les conditions de plafond et de détention sont définis par l’État. Le livret A est accessible à tous les résidents français, quels que soient leurs revenus ou leur âge, et permet d'épargner jusqu'à 22 950 €. Il n'y a pas de frais d'ouverture et le montant minimum d'un versement sur un livret A est de 10 €. De plus, les fonds déposés sont disponibles à tout moment et sont garantis par l'État, ce qui en fait un placement sûr.

Grâce à son taux de rendement avantageux, fixé à 3% de février 2024 jusqu’au 31 janvier 2025, le livret A reste un placement incontournable en 2024 pour les épargnants français. Toutefois, comme vous l’aurez remarqué, la hausse du taux du livret A est directement corrélée à l’inflation. Il est donc important de rappeler que cette situation inédite risque de ne pas durer à long terme.

Parmi les livrets particulièrement appréciés des Français, on retrouve également le Livret de Développement Durable et Solidaire (LDDS) ou encore le Plan d’Epargne Logement (PEL). La fiscalité du livret A, au même titre que celle des autres livrets, est très avantageuse puisqu’ils sont tous défiscalisés, c’est-à-dire que les intérêts ne sont pas soumis à l’impôt sur le revenu ou aux prélèvements sociaux. Des arguments qui font du Livret A un choix judicieux pour votre épargne de précaution.

Assurance-vie ou livret A… Le match, vraiment ?

Assurance-vie ou livret A… Considérés à tort comme concurrents, ces produits sont en vérité deux solutions d’épargne complémentaires aux avantages bien différents.

1. L’assurance-vie, un placement à long terme

Contrairement au livret A, l'assurance-vie est un contrat d’épargne permettant de placer son argent dans l’objectif de le faire fructifier à long terme ou de le transmettre, et cela en bénéficiant d’une fiscalité très avantageuse. L’assurance-vie est pour n’importe quel type d’épargnant un véhicule d’investissement qui s’adapte facilement aux conditions de marché, que l’épargnant souhaite protéger son capital avec les fonds en euros dans des périodes de crise ou au contraire veuille prendre des risques avec les unités de compte qui présentent un risque de perte en capital.

Aujourd’hui, l’assurance-vie est le placement financier préféré des Français. Au 31 décembre 2022, les chiffres parlent d’eux-mêmes avec 18 millions de détenteurs et 1 913 milliards d’euros d’encours.

Souscrire une assurance-vie

2. Une liberté de gestion incomparable

Il est tout à fait possible de souscrire plusieurs contrats d’assurance-vie, comme ceux proposés exclusivement en ligne par Epargnissimo, et d’y investir seulement quelques centaines d’euros à l’ouverture. La mise en place de versements complémentaires libres ou programmés vous permettra ensuite de compléter votre épargne sans aucun plafond ; à noter que les versements programmés sur le livret A ne sont pas autorisés.

Attention : Contrairement aux idées reçues, il est possible de récupérer à tout moment, tout ou partie de l’épargne disponible sur un contrat d’assurance-vie, selon les conditions du contrat concerné.

Différents modes de gestion sont proposés par les compagnies d’assurance tels que la gestion libre où l’épargnant gère son contrat en toute liberté et la gestion sous mandat où la gestion est déléguée à l’assureur qui, sur les conseils d’une société de gestion, sélectionne les supports d’investissement les plus favorables en fonction de votre profil de risque et des opportunités du marché.

3. Un large choix de supports d’investissement

Ces contrats comprennent de nombreux supports d’investissement à garantie du capital variable (fonds euros, actions, obligations, SCPI, produits structurés…) et options qui permettent d’adapter le risque et le rendement souhaité du contrat au profil de l’épargnant : prudent, équilibré ou encore dynamique.

L'assurance-vie offre la possibilité de réaliser des rendements plus élevés à long terme en fonction du choix de vos investissements et des fluctuations des marchés financiers. Toutefois, il faut être prêt à accepter des pertes certaines années lorsque les marchés sont défavorables.

4. Une fiscalité avantageuse

Enfin, l'assurance-vie bénéficie d'une fiscalité avantageuse, notamment en matière de succession. Les sommes transmises en cas de décès sont exonérées de droits de succession dans certaines limites. De plus, après une certaine durée de détention, les intérêts et les plus-values sont soumis à une fiscalité réduite.

Pour approfondir ce sujet, retrouvez en ligne notre webinaire dédié à l’assurance-vie comme outil de transmission.

Récapitulatif des caractéristiques du Livret A et de l'assurance-vie

Avantages et inconvénients du Livret A :

• Avantages : Aucun risque sur le capital, disponibilité immédiate des fonds, et une fiscalité simplifiée.
• Inconvénients : Taux de rendement souvent inférieur à l'inflation et plafond de dépôt qui peut limiter la croissance de votre épargne.

Avantages et inconvénients de l'assurance-vie :

• Avantages : Potentiel de rendement élevé, possibilités de transmission patrimoniale avantageuses, et une flexibilité de gestion inégalée.
• Inconvénients : Risque de perte en capital sur les unités de compte et une complexité plus grande nécessitant souvent des conseils d'experts.

En conclusion

Le livret A est un placement sécurisé qui permet de se constituer une épargne de précaution généralement destinée à financer un projet d’achat ou à faire face à un imprévu. Cependant, son utilité est très vite limitée par les conditions règlementaires à respecter comme l’impossibilité de cumuler plusieurs livrets A ou encore son plafond relativement bas. À l’inverse de l’assurance-vie, on ne peut ouvrir qu’un seul livret A dans la limite de 22 950 € sans possibilité d’arbitrage ou de mise en place de stratégie.

L’assurance-vie, elle, permet de développer son patrimoine financier sans plafond et pour une échéance allant en général au-delà de 8 ans. L’ouverture de plusieurs contrats est possible, avec des arbitrages en fonction de la stratégie voulue. Il s’agit donc d’un investissement ouvert à n’importe quel type d’épargnant et qui générera un rendement généralement supérieur à celui du livret A à long terme.

Le choix entre ces deux options dépend de votre horizon d'investissement, de votre sensibilité au risque et de vos objectifs financiers. Le Livret A est excellent pour l'épargne à court terme ou pour des fonds d'urgence, tandis que l'assurance-vie est plus adaptée à l'épargne à long terme et à la préparation de votre succession. Nous recommandons donc de diversifier votre épargne entre ces deux options pour bénéficier à la fois de la sécurité et du potentiel de croissance.

Dans le contexte économique instable que nous traversons, il est important de s’entourer de professionnels qui peuvent vous conseiller et vous orienter vers la stratégie d'épargne la plus adaptée à votre profil.

Plus de renseignements

Nos experts se tiennent à votre disposition pour tout renseignement :

• Par téléphone au 09 72 39 49 50
• Par mail à l'adresse : contact@epargnissimo.fr